Ροή
Νέες απώλειες κατέγραψε η Wall Street καθώς οι αποδόσεις των ομολόγων ενισχύθηκαν και άσκησαν πίεση στις μετοχές, ειδικά μετά τα ισχυρά οικονομικά στοιχεία των ΗΠΑ που κέρδισαν τις προβλέψεις. Ο Dow Jones υποχώρησε 0,25% στις 37.266 μονάδες, ο S&P 500 απώλεσε 0,56% στις 4.729 μονάδες και ο Nasdaq διολίσθησε 0,59% στις 14.855 μονάδες.
Στα ταμπλό, η μετοχή της Charles Schwab σημείωσε πτώση 1,9% μετά την ανακοίνωση μεικτών τριμηνιαίων αποτελεσμάτων. Η Walgreens και η Caterpillar κατρακύλησαν άνω του 4%, αποτελώντας τους «οδηγούς» των απωλειών του Dow. Εν τω μεταξύ, η Boeing κέρδισε περίπου 1% και εντάχθηκε μεταξύ των «νικητών» του Dow μετά από εβδομάδες μεγάλων απωλειών.
Η απόδοση του 10ετούς ομολόγου ενισχύθηκε 4 μονάδες βάσης και άγγιξε το 4,11%, διευρύνοντας την άνοδό της από χθες μετά και την προειδοποίηση του μέλους του ΔΣ της Fed, Κρίστοφερ Γουόλερ ότι η χαλάρωση της νομισματικής πολιτικής μπορεί να λάβει χώρα αργότερα από ό,τι αναμένουν οι traders και η αγορά. Μέχρι στιγμής, οι επενδυτές δίνουν πιθανότητες περίπου 52% ότι η Fed θα αρχίσει να μειώνει τα επιτόκιά της από τον Μάρτιο. «Μέχρι το τέλος αυτού του έτους, τα επιτόκια πιθανότατα θα είναι χαμηλότερα από ό,τι είναι τώρα - αλλά δεν πρόκειται το ταξίδι να είναι μια ευθεία γραμμή», δήλωσε ο Τόμας Μάρτιν, ανώτερος διευθυντής χαρτοφυλακίου στην Globalt Investments.
Παράλληλα, ο «χορός» των εταιρικών αποτελεσμάτων με τις ανακοινώσεις των οικονομικών μεγεθών του τέταρτου τριμήνου εντείνεται αυτή την εβδομάδα και θα μπορούσαν να χρησιμεύσουν ως το σημαντικό τεστ για την αγορά αλλά και ως ένα «σημάδι» για το τι μέλλει γενέσθαι επιχειρηματικά το 2024. «Αυτή η περίοδος αναφοράς μπορεί να μην έχει τους τίτλους της "ύφεσης κερδών" που είχαμε το περασμένο τρίμηνο, αλλά αποκτά πρόσθετη σημασία επειδή καθορίζει τον τόνο για το 2024», δήλωσε ο Τζέφρι Μπαχμπίντερ, επικεφαλής στρατηγικής μετοχών της LPL Financial. «Αφού το 2023 ήταν μια χρονιά κατά την οποία η βελτίωση των αποτιμήσεων απέφερε ισχυρά κέρδη, φέτος, τα κέρδη πιθανότατα θα πρέπει να καταγράψουν πτώση» πρόσθεσε.
Μάκρο
Στο μέτωπο των «μάκρο», αύξηση 0,6% εμφάνισαν οι λιανικές πωλήσεις τον Δεκέμβριο στις ΗΠΑ, υπογραμμίζοντας έτσι την ανθεκτικότητα της οικονομίας. Σε δημοσκόπηση της Wall Street Journal οι οικονομολόγοι είχαν προβλέψει αύξηση των πωλήσεων κατά 0,4%. Στο σύνολό τους, οι πωλήσεις Νοεμβρίου και Δεκεμβρίου ήταν πολύ καλύτερες από ό,τι αναμενόταν, δείχνοντας πως η εορταστική περίοδος πήγε πολύ καλύτερα από τις προσδοκίες, με τις πωλήσεις τον Νοέμβριο να ενισχύονται κατά 0,3%. Οι λιανικές πωλήσεις αντιπροσωπεύουν περίπου το ένα τρίτο του συνόλου των καταναλωτικών δαπανών και αποτελούν σαφή ένδειξη της δυναμικής της οικονομίας. Σύμφωνα με τα τελευταία στοιχεία, το ΑΕΠ των ΗΠΑ αναμένεται να επιβραδυνθεί στο 1% με 2% τους τελευταίους τρεις μήνες του έτους, από σχεδόν 5% που ήταν το τρίτο τρίμηνο.
Επίσης, αύξηση κατά 0,1% σημείωσε τον Δεκέμβριο η βιομηχανική παραγωγή στις ΗΠΑ, σύμφωνα με τα στοιχεία της Fed. Η χρήση της παραγωγικής ικανότητας παρέμεινε σταθερή στο 78,6%, σύμφωνα με τις προσδοκίες. Το ποσοστό αυτό σχετίζεται με τα όρια της λειτουργίας των εργοστασίων, των ορυχείων και των επιχειρήσεων κοινής ωφέλειας της χώρας. Ακόμη, η μεταποίηση αυξήθηκε 0,1% τον Δεκέμβριο, έπειτα από αύξηση 0,2% τον προηγούμενο μήνα. Η παραγωγή αυτοκινήτων και ανταλλακτικών σημείωσε άνοδο 1,6% μετά από αύξηση 7,4% τον προηγούμενο μήνα, λόγω της επιστροφής των απεργών των αυτοκινητοβιομηχανιών στις θέσεις εργασίας τους. Εξαιρουμένων των αυτοκινήτων, η συνολική βιομηχανική παραγωγή παρέμεινε αμετάβλητη, ενώ η μεταποιητική παραγωγή μειώθηκε κατά 0,1%. Στα επιμέρους στοιχεία, η παραγωγή στις υπηρεσίες κοινής ωφέλειας μειώθηκε κατά 1% τον Δεκέμβριο εξαιτίας της αύξησης της θερμοκρασίας. Η εξόρυξη ορυκτών, η οποία περιλαμβάνει το πετρέλαιο και το φυσικό αέριο, αυξήθηκε κατά 0,9% μετά από πτώση 1% τον προηγούμενο μήνα.
Εμπορεύματα
Οι τιμές του χρυσού υποχώρησαν σε χαμηλό άνω του ενός μήνα την Τετάρτη, καθώς τα ισχυρά οικονομικά στοιχεία ενίσχυσαν την απόδοση του δολαρίου και των ομολόγων, κάμπτοντας τις προσδοκίες της αγοράς για μείωση των επιτοκίων στις ΗΠΑ τον Μάρτιο. Ειδικότερα, η τιμή spot του χρυσού διολίσθησε 1,2% στα 2.003,89 δολάρια ανά ουγγιά, στη χαμηλότερη τιμή του από τις 13 Δεκεμβρίου, ενώ τα futures στις ΗΠΑ απώλεσαν επίσης 1,2% στα 2.006,5 δολ. Η τιμή spot για το ασήμι έχασε 1,7% στα 22,52 δολάρια ανά ουγγιά και η πλατίνα αποδυναμώθηκε 1,3% στα 883,02 δολάρια. Το Το παλλάδιο κατέγραψε πτώση 2,1% στα 916,82 δολάρια, σε χαμηλό από το 2018. «Οι αγορές έχουν αμφιβολίες σχετικά με τις μειώσεις των επιτοκίων και ειδικά εάν η Fed μπορέσει να τα μειώσει νωρίτερα στο έτος, κάτι που πιέζει τις τιμές του χρυσού. Με το δολάριο να είναι ισχυρό και τις περικοπές να χρειάζονται χρόνο, είναι δύσκολο για τον χρυσό να πραγματοποιήσει ράλι», δήλωσε ο Μπομπ Χάμπερκορν, ανώτερος στρατηγικός αναλυτής αγοράς της RJO Futures. «Ωστόσο, ο γεωπολιτικός κίνδυνος θα συνεχίσει να παρέχει μια στήριξη στις τιμές και να τις κρατά περίπου στα 2.000 δολάρια» πρόσθεσε. «Τεχνικά ο χρυσός διατρέχει λίγο κίνδυνο εδώ, αν κατρακυλήσει κάτω από τα 2.020 δολάρια, σημαίνει ότι ίσως ξεσπάσει ένα πτωτικό μπαράζ», εκτιμά ο Τάι Γουόνγκ, αναλυτής μετάλλων με έδρα τη Νέα Υόρκη.
Με μικτά πρόσημα έκλεισε σήμερα η αγορά του πετρελαίου. Η τιμή του αμερικανικού αργού τερμάτισε υψηλότερα, καθώς το δολάριο μείωσε τα προηγούμενα κέρδη του, ενώ η τιμή πετρελαίου Brent υποχώρησε, καθώς ορισμένοι έμποροι έδειξαν ανησυχίες σχετικά με τις προοπτικές της ενεργειακής ζήτησης. Οι μειώσεις της παραγωγής αργού από τους μεγάλους παραγωγούς πετρελαίου μέχρι το πρώτο τρίμηνο παρέμεινε ο βασικός παράγοντας σταθεροποίησης των τιμών στην αγορά πετρελαίου, σύμφωνα με τους αναλυτές. Οι έμποροι, ωστόσο, συνέχισαν να υποβαθμίζουν ως επί το πλείστον τις ανησυχίες σχετικά με το ενδεχόμενο μιας ευρύτερης σύγκρουσης στη Μέση Ανατολή που θα μπορούσε να πλήξει τις προμήθειες αργού. Συγκεκριμένα, το αργό West Texas Intermediate παράδοσης Φεβρουαρίου κέρδισε 0,2%, για να διαμορφωθεί στα 72,56 δολάρια το βαρέλι στο Χρηματιστήριο Εμπορευμάτων της Νέας Υόρκης, αφού έχασε 0,4% χτες. Το αργό τύπου Brent παράδοσης Μαρτίου υποχώρησε 0,5% στα 77,88 δολάρια το βαρέλι στο ICE Futures Europe, μετά από κέρδη 0,2% την Τρίτη. Η βενζίνη παράδοσης Φεβρουαρίου ενισχύθηκε 0,6% στα 2,14 δολάρια το γαλόνι, ενώ το πετρέλαιο θέρμανσης παράδοσης Φεβρουαρίου, απώλεσε 0,3% στα 2,65 δολάρια το γαλόνι. Το φυσικό αέριο παράδοσης Φεβρουαρίου, διαμορφώθηκε στα 2,87 δολάρια, καταγράφοντας απώλειες 1%.
