Ενδιαφέρον για εξαγορά στην Αυστραλία δείχνει η Ιntralot σύμφωνα με την εφημερίδα The Australian και φέρεται να έχει προσεγγίσει την Tabcorp, για την απόκτηση της εταιρείας παρακολούθησης τυχερών παιχνιδιών Max Gaming, σε μια πιθανή συμφωνία αξίας έως και 610 εκατ. δολαρίων Αυστραλίας (390 εκατ. αμερικανικά δολάρια), όπως αναφέρει το δημοσίευμα.
Πηγές που επικαλείται η εφημερίδα αναφέρουν ότι η Macquarie Capital συμβουλεύει την Tabcorp στις συζητήσεις, ενώ ενδέχεται να εμπλέκεται και η Gresham. Η προσέγγιση αυτή ακολουθεί τη στρατηγική αναθεώρηση που ξεκίνησε ο διευθύνων σύμβουλος της Tabcorp, Gillon McLachlan, ο οποίος ανέλαβε τα ηνία της εταιρείας πέρυσι. Αν και δεν έχει ληφθεί επίσημη απόφαση, η Max Gaming θεωρείται ότι δεν είναι βασικό περιουσιακό στοιχείο του χαρτοφυλακίου της Tabcorp.
Στην πρόσφατη διάσκεψη της Macquarie Australia, ο McLachlan δήλωσε ότι ο όμιλος δεν χρειάζεται να πουλήσει την προαναφερόμενη εταιρεία για να μειώσει το χρέος ύψους 753 εκατ. δολαρίων Αυστραλίας, ωστόσο αναγνώρισε την ισχυρή επίδοση της Max Gaming. Οι αναλυτές εκτιμούν την αξία της επιχείρησης σε σχεδόν 610 εκατ. δολάρια Αυστραλίας, με βάση τον πολλαπλασιαστή EBITDA 10x, λαμβάνοντας υπόψη ότι θα ανανεωθεί η άδεια στη Νέα Νότια Ουαλία έως το 2032 - που αποφέρει τα 2/3 των εσόδων της Max Gaming.
Εάν η Tabcorp χάσει την άδεια της Νέας Νότιας Ουαλίας, οι αναλυτές εκτιμούν ότι η αξία της θα μπορούσε να υποχωρήσει στα 400 εκατ. δολάρια Αυστραλίας. Η Intralot κατέχει την άδεια παρακολούθησης τυχερών παιχνιδιών στη Βικτώρια μέχρι τα μέσα του 2027 και αυτή τη στιγμή υποβάλλει προσφορά για την επόμενη περίοδο. Μάλιστα, πρόσφατα παρέτεινε τη σύμβαση της με τη Νέα Ζηλανδία μέχρι το 2032 και ανέφερε έσοδα 376,4 εκατ. ευρώ πέρυσι.
Η Tabcorp, με κεφαλαιοποίηση 1,6 δισ. αυστραλιανών δολαρίων, κατέβαλε 600 εκατ. δολάρια Αυστραλίας εκ των προτέρων πέρυσι για να διατηρήσει την άδεια στοιχημάτων στη Βικτώρια, στο πλαίσιο μιας συμφωνίας ύψους 864 εκατ. αυστραλιανών δολαρίων. Ανακοίνωσε έσοδα 1,3 δισ. δολάρια Αυστραλίας (αύξηση 10%) και καθαρά κέρδη 25,3 εκατ. για το πρώτο εξάμηνο ενώ ξεκίνησε πρόσφατα μια δοκιμαστική περίοδο ζωντανών αθλητικών στοιχημάτων σε παμπ και κλαμπ σε όλη τη Νέα Νότια Ουαλία.
