Eurobank Equities για Mytilineos: Μοχλός ανάπτυξης η μετάβαση στην πράσινη ενέργεια - Νέα τιμή στόχος

Σε αντίθετη κατεύθυνση και χωρίς να συγχρονίζεται με τα ισχυρά θεμελιώδη μεγέθη της κινείται η μετοχή της Mytilineos όπως σημειώνει η Eurobank Equities, σε ανάλυσή της για την εισηγμένη.

Η μετοχή της Mytilineos έχει υποχωρήσει κατά 25% από την πρόσφατη κορυφή που χτύπησε και σημείωσε πτώση 3% τον τελευταίο χρόνο, με την τιμή της να μην συγχρονίζεται με τα θεμελιώδη μεγέθη. Παρά το ασταθές εξωτερικό περιβάλλον, ο όμιλος ανακοίνωσε εντυπωσιακά αποτελέσματα για το πρώτο εξάμηνο (EBITDA +89% σε ετήσια βάση), πυροδοτώντας έναν νέο γύρο θετικών αναθεωρήσεων, με τα EBITDA για το 2022-24 να αυξάνονται κατά 9-17% με αυτήν την έκθεση. Η έγκαιρη εστίαση της διοίκησης στην ενεργειακή μετάβαση τοποθετεί τον όμιλο σε μια καλή βάση στη διατήρηση της σταθερής δυναμικής κερδών, με τις εκτιμήσεις της Eurobank Equities να προβλέπουν 3-ετή EBITDA CAGR 32%. Η χρηματιστηριακή εκτιμά ότι αυτή είναι μια αρκετά συναρπαστική πρόταση, λαμβάνοντας υπόψη τη χαμηλή αποτίμηση (4,5x 1yr EV/EBITDA) και, επομένως, διατηρεί τη μετοχή στις κορυφαίες επιλογές της.

Η Eurobank Equities υπό αυτό το πρίσμα αυξάνει την τιμή στόχο στα 25,6 ευρώ από 24,80 ευρώ, διατηρώντας στο ακέραιο τη σύσταση buy.